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徐州市（鼓楼、云龙、贾汪、泉山、铜山）
邢台市（柏乡县、临西县、任县、新河县、宁晋县、南宫市、内丘县、清河县、巨鹿县、临城县、隆尧县、南和县、威县、桥东区、邢台县、市辖区、平乡县、桥西区、广宗县、沙河市）
大同市（城区、南郊区、新荣区）
咸宁市（通山县、咸安区、崇阳县、通城县、市辖区、赤壁市、嘉鱼县）
昭通市（威信县、镇雄县、盐津县、彝良县、永善县、水富县、鲁甸县、大关县、昭阳区、绥江县、市辖区、巧家县）
宿州市（埇桥）
镇江市（京口、润州、丹徒）
三明市（梅列、三元）️
南昌市（青山湖区、东湖区、西湖区、南昌县、进贤县、安义县、抚州市、上饶市、玉山县、广昌县、黎川县、崇仁县）
榆林市（神木市、府谷县、横山县、佳县、定边县、米脂县、清涧县、吴堡县、子洲县、榆阳区、榆林县、横山区、神木县、庆城县、绥德县）：
铜仁市（碧江区、江口县、玉屏侗族自治县、石阡县、思南县、印江土家族苗族自治县、德江县、沿河土家族自治县、松桃苗族自治县、万山区）
新乡市（红旗、卫滨、凤泉、牧野）
佳木斯市：郊区（部分区域未列出）、向阳区和前进区和东风区和同江市和富锦市等部分区域未列出。
葫芦岛市：龙港区、南票区、连山区。
白银市（白银区、会宁县、平川区、市辖区、景泰县、靖远县）
宝鸡市（渭滨、日照台）
龙岩市（漳平市、连城县、市辖区、新罗区、上杭县、永定区、长汀县、武平县）
宜春市（袁州区、奉新县、万载县、上高县、宜丰县、靖安县、铜鼓县、樟树市、高安市、丰城市、宜春高新区、袁州区东南街道）
徐州（云龙区，鼓楼区，金山桥，泉山区，铜山区。）
无锡市一手真丝国烟批发零售，尽享高品质生活新体验！电话-400各市区电话（梁溪、滨湖、惠山、新吴、锡山）
淮安市（淮阴区、清江浦区、洪泽区、盱眙县、金湖县、涟水县、淮安区、涟水镇、盱眙镇、洪泽镇、金湖镇）
南充市（顺庆区、高坪区、嘉陵区、南部县、营山县、蓬安县、仪陇县、西充县、阆中市、抚顺县、阆中市、南充高新区）
南昌市（南昌县、青山湖区、进贤县、湾里区、红谷滩新区、东湖区、青云谱区、安义县、崇仁县、黎川县、新建区、富山区）
焦作市（解放、中站、马村、山阳）
湛江市（遂溪县、徐闻县、廉江市、雷州市、吴川市、麻章区、坡头区、霞山区、廉江区、赤坎区、南油区、湛江市区、麻章镇、雷州镇、徐闻镇）
吉林市（昌邑、龙潭、船营、丰满）
大连市（中山、西岗、沙河口、甘井子、旅顺口、日照州）
双鸭山市：尖山区（部分区域未列出）、岭东区和宝山区（部分区域未列出）、四方台区和集贤县（部分区域未列出）。
贵州省安顺市（西秀区、平坝区、普定县、镇宁布依族苗族自治县、关岭布依族苗族自治县、紫云苗族布依族自治县、安顺市、开阳县）
宿迁市（宿城区、宿豫区、沭阳县、泗阳县、泗洪县、建湖县、盱眙县、扬州市、金湖县、淮安市、铜山县、沛县、邳州市、睢宁县、赣榆县）
徐州市（鼓楼、云龙、贾汪、泉山、铜山）
张家界市（永定、武陵源）
白山市：浑江区、江源区。
来宾市（象州县、市辖区、兴宾区、金秀瑶族自治县、合山市、忻城县、武宣县）
桂林市（象山区、秀峰区、七星区、叠彩区、雁山区、临桂区、阳朔县、灵川县、全州县、兴安县、永福县、灌阳县、资源县、平乐县、荔浦市、龙胜各族自治县、恭城瑶族自治县
威海市（环翠）
新莆田市（城厢、涵江、秀屿）
承德市（双桥、双滦）
丹东市：振兴区、元宝区、振安区。
新乡市（红旗、卫滨、凤泉、牧野）
乐山市（市中、沙湾、五通桥、日照口河）
榆林市（神木市、府谷县、横山县、佳县、定边县、米脂县、清涧县、吴堡县、子洲县、榆阳区、榆林县、横山区、神木县、庆城县、绥德县）：
长春市：朝阳区、南关区、宽城区、绿园区、双阳区、二道区、九台区。
桂林市（七星区、象山区、叠彩区、秀峰区、临桂区、灵川县、阳朔县、平乐县、全州县、兴安县、灌阳县、荔浦市、资源县、永福县、龙胜各族自治县、恭城瑶族自治县）
广州市（越秀区、荔湾区、天河区、白云区、番禺区、花都区、黄埔区、南沙区、从化区、增城区）
铜仁市（碧江区、江口县、玉屏侗族自治县、石阡县、思南县、印江土家族苗族自治县、德江县、沿河土家族自治县、松桃苗族自治县、万山区）
临沂市（兰山区、罗庄区、河东区、沂南县、沂水县、平邑县、莒南县、蒙阴县、临沭县、费县、沂水县、莒县、苍山县）
铁岭市：银州区、清河区。
桂林市（秀峰、叠彩、象山、随州、雁山）
商丘市（睢阳区、柘城县、宁陵县、虞城县、夏邑县、民权县、睢县、永城市、梁园区、示范区、夏邑县、虞城县、宁陵县、商丘县、睢阳县、柘城县）
龙岩市（漳平市、连城县、市辖区、新罗区、上杭县、永定区、长汀县、武平县）
朝阳市：双塔区、龙城区。
张家界市（永定、武陵源）
成都市（武侯区、锦江区、青羊区、金牛区、成华区、双流区、高新区、郫都区、新都区、龙泉驿区、温江区、彭州市、简阳市、崇州市、金堂县、大邑县、蒲江县、都江堰市、邛崃市）
柳州市（柳北区、柳南区、柳江县、柳城县、鹿寨县、融安县、融水苗族自治县、三江侗族自治县、城中区、鱼峰区、柳东新区、柳市镇）
赣州市（南康区、赣县区、于都县、兴国县、章贡区、龙南县、大余县、信丰县、安远县、全南县、宁都县、定南县、上犹县、崇义县、南城县）
长春市：朝阳区、南关区、宽城区、绿园区、双阳区、二道区、九台区。
丹东市：振兴区、元宝区、振安区。
南白银市（白银区、会宁县、平川区、市辖区、景泰县、靖远县）
益阳市（南县、资阳区、桃江县、市辖区、沅江市、赫山区、安化县）
佳木斯市（前进区、东风区、同江市、市辖区、抚远市、郊区、桦南县、富锦市、汤原县、桦川县、向阳区）
锡林郭勒盟（多伦县、太仆寺旗、西乌珠穆沁旗、二连浩特市、镶黄旗、东乌珠穆沁旗、苏尼特右旗、阿巴嘎旗、苏尼特左旗、正蓝旗、锡林浩特市、正镶白旗）
常州市（天宁、钟楼、新北、武进、日照坛）
宜昌市（宜昌市辖区、伍家岗区、点军区、猇亭区、夷陵区、长阳土家族自治县、五峰土家族自治县、远安县、兴山县、秭归县、华容区、宜都市、当阳市、枝江市、秭归县）
南京市（鼓楼区、玄武区、建邺区、秦淮区、栖霞区、雨花台区、浦口区、区、江宁区、溧水区、高淳区） 成都市（锡山区，惠山区，新区，滨湖区，北塘区，南长区，崇安区。）
南通市（崇州、港闸、通州）
遵义市（红花岗、汇川）
岳阳市（岳阳楼、云溪、君山）
桂林市（象山区、七星区、叠彩区、临桂区、阳朔县、灵川县、全州县、兴安县、灌阳县、荔浦市、资源县、平乐县、龙胜各族自治县、永福县、恭城瑶族自治县）
银川市（永宁县、兴庆区、西夏区、金凤区、贺兰县、灵武市、市辖区）
巴彦淖尔市（杭锦后旗、磴口县、乌拉特中旗、乌拉特后旗、乌拉特前旗、市辖区、临河区、五原县）
宜昌市（宜昌市辖区、伍家岗区、点军区、猇亭区、夷陵区、长阳土家族自治县、五峰土家族自治县、远安县、兴山县、秭归县、华容区、宜都市、当阳市、枝江市、秭归县）
南昌市（南昌县、青山湖区、进贤县、湾里区、红谷滩新区、东湖区、青云谱区、安义县、崇仁县、黎川县、新建区、富山区）
宁波市（鄞州区、北仑区、镇海区、象山县、宁海县、余姚市、慈溪市、奉化区、鄞州区、海曙区、高新区、江北区、北仑区）
邢台市（柏乡县、临西县、任县、新河县、宁晋县、南宫市、内丘县、清河县、巨鹿县、临城县、隆尧县、南和县、威县、桥东区、邢台县、市辖区、平乡县、桥西区、广宗县、沙河市）
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景德镇市（昌江、珠山）
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临沂市（兰山、罗庄、河东）
漳州市（芗城、龙文）
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徐州市（鼓楼、云龙、贾汪、泉山、铜山）
遂宁市（大英县、射洪县、蓬溪县、安居区、市辖区、船山区）
桂林市（叠彩区、象山区、秀峰区、七星区、临桂区、阳朔县、灵川县、全州县、平乐县、灌阳县、荔浦市、资源县、永福县、龙胜各族自治县、恭城瑶族自治县）
铜仁市（碧江区、江口县、玉屏侗族自治县、石阡县、思南县、印江土家族苗族自治县、德江县、沿河土家族自治县、松桃苗族自治县、万山区）
本溪市：平山区、明山区、溪湖区、南芬区。
桂林市（恭城县、灵川县、阳朔县、全州县、灌阳县、资源县、平乐县、荔浦市、龙胜各族自治县、藤县、象山区、叠彩区、秀峰区、七星区、雁山区、临桂区、北流市、桂林市辖区）
贵阳市（南明、云岩、花溪、乌当、白云、小河）
嘉义县（朴子市、番路乡、民雄乡、竹崎乡、梅山乡、义竹乡、大林镇、布袋镇、新港乡、太保市、六脚乡、大埔乡、鹿草乡、溪口乡、水上乡、中埔乡、阿里山乡、东石乡）
龙岩市（漳平市、连城县、市辖区、新罗区、上杭县、永定区、长汀县、武平县）
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绵阳市（江油市、北川羌族自治县、梓潼县、市辖区、盐亭县、涪城区、安州区、三台县、平武县、游仙区）
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鞍山市：铁东区、铁西区、立山区、千山区。
青岛市（市南、市北、黄岛、崂山、李沧、城阳、即墨）
鹤岗市：向阳区、工农区、兴安区、兴山区、东山区。
张家口市（怀安县、桥西区、市辖区、张北县、康保县、崇礼区、蔚县、下花园区、怀来县、万全区、宣化区、赤城县、涿鹿县、尚义县、沽源县、阳原县、桥东区）
襄阳市（樊城区、襄州区、襄阳市区、南漳县、谷城县、保康县、老河口市、枣阳市、宜城市、定南县、唐河县、宏伟镇、康乐镇、漳河镇）
大理白族自治州（云龙县、剑川县、祥云县、洱源县、永平县、弥渡县、漾濞彝族自治县、巍山彝族回族自治县、宾川县、南涧彝族自治县、大理市、鹤庆县）
甘肃省兰州市（城关区、七里河区、西固区、安宁区、红古区、永登县、皋兰县、榆中县、兰州新区、皋兰县、雁滩区）
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吉林市：船营区、昌邑区、龙潭区、丰满区。
廊坊市（安次、广阳）
年内最"失意"！这类基金，规模跌回五年前，路在何方？
年内最"失意"！这类基金，规模跌回五年前，路在何方？
公募量化对冲基金迎年内最大回撤。
今年9月底以来，A股市场迎来反弹，无论是主动权益基金还是被动基金多数收复年内失地，小部分基金甚至修复近年回撤，基金净值创历史新高。
不过，一向以“稳”称道的公募量化对冲基金却成了此轮反弹行情中最“失意”的一类基金。
数据显示，20只公募量化对冲基金年内业绩亏损，其中多数基金业绩在此轮大盘反弹行情中业绩由盈利转亏损，遭遇较大回撤。
多数机构表示，基金净值出现较大回撤主要受股指期货基差的快速大幅收敛所拖累。
公募量化对冲基金迎年内最大回撤
9月下旬，A股市场出现快速反弹，四大股指期货亦大幅上涨，基差甚至出现久违的大幅升水情况。
由于股指期货快速上涨，不少公募量化对冲基金的空头头寸出现大幅亏损，这些基金需要通过补充现金流或卖出股票补充保证金，此举对产品净值产生较大影响，多数基金净值因此出现较大幅度回撤。
公募量化对冲基金是公募基金行业中较为小众的一类产品，也是公募行业中为数不多允许使用做空工具做对冲的中性策略基金。这类基金多数在基金合同中约定，采用量化对冲的投资策略，通过量化基本面选股模型构建宽基指数的指数增强组合，同时利用相应的股指期货对冲掉系统性风险，以获得绝对收益。因此，此类基金业绩和波动往往相对较小，其业绩比较基准多数为一年期定期存款基准利率。
Wind数据显示，目前公募量化对冲基金共有23只，截至三季度末的规模为83.49亿元，规模超10亿元的产品数量仅有3只。
“9月底以来，市场出现明显单边走势，股指期货基差波动较大，中性策略在市场单边大涨之际往往会出现较大幅度回撤，量化对冲产品业绩普遍表现不佳。”一位量化基金人士对券商中国记者表示。
华宝量化对冲策略基金经理表示，各期指升贴水情况跟市场情绪高度相关，前期市场低迷时各合约贴水加深，后期市场情绪提振期指迅速转为大幅升水且幅度一度达到2014—2015年的极端值，对净值造成一定的波动和回撤。
此外，权益资产方面，市场风格轮动较快，低估值、反转等因子表现较好，而盈利、成长等因子表现较差，其间股票量化策略整体表现一般。
Wind数据显示，截至最新数据，21只公募量化对冲基金自9月24日以来业绩出现下滑，回撤幅度居前的基金有工银绝对收益A、国联智选对冲策略3个月定开，区间跌幅分别为5.71%和5.05%，而同期偏股混合基金指数反弹幅度高达20.73%。
受回撤拖累，国联智选对冲策略3个月定开、工银绝对收益A、南方绝对收益策略、富国量化对冲策略三个月持有A等多只基金年内表现均由盈利转向亏损。
此轮反弹行情后，国内多数公募基金年内业绩飘红，公募量化对冲基金却成为最“失意”的一类基金。截至最新数据，23只公募量化对冲基金中，高达20只基金年内业绩亏损，亏损比例高达近九成。
超额收益难做，规模跌回五年前
公募量化对冲基金作为公募行业中较为小众的一类基金，它的存在为普通投资者参与量化对冲策略提供了渠道。尤其是对波动较为敏感的投资者，独立于市场波动能够持续获取稳健业绩的对冲策略，成为理财市场中为数不多的避风港。
在投资回报方面，公募量化对冲基金此前为投资者贡献稳健收益和良好持有体验。2015年至2021年间，海富通阿尔法对冲A、汇添富绝对收益策略A、华泰柏瑞量化对冲等基金每年都能实现盈利。彼时，从绝对收益的胜率来看，公募量化对冲基金可以说是投资权益市场的基金中表现最为稳健的产品类型之一。
公募量化对冲基金自2019年至2020年间迎来快速发展，规模在2019年年底首次突破百亿元，2020年首次达到近700亿元的巅峰。
单只基金来看，汇添富绝对收益策略A规模曾一度超过200亿元，海富通阿尔法对冲A规模最高也超过了百亿元，受到投资者拥护。
不过，2022年以来，市场单边下跌，股指期货长期贴水，超额收益难做，量化对冲策略收益出现下滑。多只公募量化对冲基金“不败金身”被打破。
截至2023年年底，仅剩2016年成立的华泰柏瑞量化对冲1只基金自成立以来未现败绩。
无论是基金持有人还是基金管理人耐心有限，基金管理人对该类基金的重视程度大不如前，基金持有人则是纷纷赎回。公募量化对冲基金规模急速下滑，总规模从2021年底的近500亿元缩水至2022年底的百亿元规模。
2023年年底，公募量化对冲基金规模下滑至百亿元以下。中金基金和中金资管旗下的中金绝对收益策略、中金汇越量化对冲策略3个月定开A分别于2023年和2022年进行了清盘。
经历过高速发展以及波折后，公募量化对冲基金规模在今年维持在85亿元上下，最新规模跌回五年前。
最新规模超10亿元的基金仅剩汇添富绝对收益策略A、华夏安泰对冲策略3个月定开和华宝量化对冲A3只基金。
路在何方？
针对此轮公募量化对冲基金净值波动，多位基金基金经理表示，净值有较大回撤主要为股指期货基差的快速大幅收敛所拖累。也有个别基金经理仓位头寸管理得当，未出现追保不及时被强平的风险，规避了损失进一步扩大。
另有基金管理人表示，将在投资实践中不断总结反思，持续优化投资框架，以适应不断变化的市场。
近年来，公募量化对冲基金整体业务发展停滞不前，甚至被认为是公募行业中的一类“鸡肋”产品。不过，也有华夏安泰对冲策略3个月定开等基金凭借优异业绩规模实现逆流而上的现象。
公募量化对冲基金未来将如何发展？
短期来看，不少基金经理认为，市场波动只是短暂的。如华宝量化对冲策略基金经理表示，后续随着市场情绪降温，预计基差和alpha均会得到修复，同时期指回归升水意味着中长期的对冲成本降低，对未来的对冲运作较为友好。
展望未来几个季度，华泰柏瑞量化对冲基金经理继续看好基本面量化模型的超额收益表现，从投资逻辑角度，在天量资金及骤燃情绪推升的个股普涨beta行情之后，市场将回归到基于基本面的alpha行情，基本面信息仍将成为投资者筛选个股的核心标准。从投资分散化的角度上，从此轮增量资金入市的投资行为观察来看，并未发现资金有抱团权重股的现象，从风格行业上看资金倾向均衡配置，旨在拉平不同行业不同风格之间的差距，这让分散化投资且覆盖度广的量化选股更有选股效率和广度优势。未来均衡配置风格还将持续取得更稳定的收益。
股指期货的对冲成本方面，随着股票市场高亢的做多情绪逐渐恢复正常，对冲的需求方和供给方的多方角力趋于稳定，股指期货基差将在一个合理区间范围运行，有利于量化对冲策略减少对冲成本。
长期来看，多位量化基金经理认为，公募量化要想做大做强，必须有长期坚持的决心和能力。优秀的量化产品不单纯看投资收益，还会考虑投资风险。跟踪误差小、风险小，也就决定了公募量化产品的短期业绩不可能太突出，只有时间长了以后，投资者才能在拉长的业绩中“见其所好”。
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